NIKKEI——日本经济新闻中文版

      大和证券的首席全球策略师壁谷洋和分析称，“因AI等因素受到关注的半导体概念股被认为更容易描绘出长期的成长故事。在一定程度上降低了(巨大IT股的)持有比例，似乎出现瞄准下一个投资对象的趋势”。

      中国概念股的资金流出也很明显。

      美国赛恩资产管理公司(Scion Asset Management)在美国股市清仓了中国最大电商平台阿里巴巴集团和排名第二的京东集团(JD.com)的美国存托凭证(ADR)。截至3月底，针对京东和阿里巴巴合计持有约占其持有资产额20%的相当于35万股的ADR，但目前一举出售。

      雷伊·达里奥创立的全球最大规模对冲基金、美国桥水联合基金(Bridgewater Associates)也是如此。香港《南华早报》报道称，桥水已经出售了在美国上市的13家中国企业的股份。据称已出售了大约三分之一的中国股票。

      中国放宽疫情防控措施后，经济步伐仍然缓慢。8月15日，中国国家统计局公布的7月主要统计数据显示，生产和零售销售额等低迷，目前大型房地产企业的经营风险也浮出水面。

      另一方面，半导体股正在加强涨势。以美国OpenAI公司的“ChatGPT”为首，在生成式AI普及的背景下，需求正在急剧增加。

      Third Point和索罗斯基金等新买入了英伟达。阿帕卢萨也买入英伟达的股份，比3月底增持了逾6倍，并买入了美国超微半导体公司（AMD）和美光科技的股票。

      投资资金因增长预期而源源不断地涌入，由主要半导体概念股构成的费城半导体指数 (SOX)自年初以来上涨约4成。超过美国道琼斯工业平均指数(同比上涨5%)。

      买入日本股票

      还出现了投资日本股票的动向。赛恩资产持有与美国资产管理巨头富兰克林邓普顿的富时日本股票指数挂钩的交易所交易基金(ETF)，还新买入了iShares MSCI的Japan Value ETF等。

      由著名投资家沃伦·巴菲特领导的伯克希尔-哈撒韦公司新买入美国大型住宅公司D.R.Horton、Lennar和NVR共计8.14亿美元的股份。其背景可能是美国对新住宅的需求旺盛。

      应对行情下跌的动向也引人注目。

      关于与多数投资者作为投资标的的标普500指数挂钩的“SPDR S&P 500 ETF TRUST”和与纳斯达克100指数挂钩的ETF“Invesco QQQ Trust”，赛恩资产和索罗斯基金新买入了看跌期权(卖出权)。从中可以看出对美国股票并不乐观。

      在美国，加息长期化的预期正在加强，有人担心这将成为经济的负担。对中国经济的警惕感也在加强。在全球经济面临的环境变得不稳定的背景下，著名投资者的股票筛选今后可能会加强。

      日本经济新闻（中文版：日经中文网）上原翔大、坂田耀